再创历史新高!国际黄金价格涨疯了,国际大鳄豪赌,黄金未来还能涨吗?

2024-04-06 09:09:58 来源: 金融界 作者:大江大河

金融界4月6日消息  国际黄金价格再创历史新高!

4月5日,COMEX黄金期货主力合约收涨1.6%,报2345.4美元/盎司,盘中再创历史新高2350美元/盎司,周涨幅4.8%。此外,现货白银也跟随上涨,涨幅超2%;COMEX白银涨超1%,SHEE白银涨近5%。

受此影响,黄金股大涨,金田涨超4%,哈莫尼黄金、巴里克黄金涨超2.5%。

美国3月就业数据强劲

值得注意的是,昨晚强劲的美国3月就业数据并未阻止国际金价上行。

非农就业报告显示,美国3月份非农就业人数增加30.3万人,远高于经济学家们预测的20万人,也高于前值27万人,创下去年5月以来的最大增幅,同时,美国3月失业率小幅下降至3.8%,符合预期;但劳动力参与率上升至62.7%,较2月份上升0.2个百分点。

在超预期的数据之下,美联储6月份首次降息的概率下滑。CME美联储观察工具显示,美联储仍将在6月份首次降息,不过这一概率已经较非农数据公布前的60.1%下滑至56.1%。同时,互换市场下调2024年降息预期,将充分消化的美联储首次降息时间从7月推迟到9月。

美联储主席鲍威尔等多位官员已经表示,他们未来的货币政策立场将取决于数据。那么,这份强劲的非农就业报告或许会令他们对6月降息的决策更加犹豫。

对于国际金价股权拿起走势,金瑞期货研究所副所长龚鸣分析认为,从盘面消息来看,一方面是中东局势近期更加复杂。自从以色列宣布进攻拉法地区以来,巴以冲突的进程似乎出现失控,近期伊朗驻叙利亚大使馆遭袭,伊朗等国连续谴责。另一方面,经济数据上美国PMI指数不及预期,降息预期再度发酵,美元走弱,带动黄金大幅上行。

此外,俄乌冲突也传来重磅消息。据央视新闻援引乌克兰国家通讯社4月5日报道,据一位消息人士称,当天凌晨乌国防部与乌国家安全局联合行动,对俄罗斯莫罗佐夫斯克机场实施了袭击,至少有6架飞机被摧毁,另有8架严重受损。俄罗斯罗斯托夫州州长称,当地时间4月5日中午,一架坠落在莫罗佐夫斯克机场附近的无人机所携带的弹药发生爆炸,有8名在现场进行调查的人员受伤。

各国央行疯狂增加黄金战略储备

在国际金价持续上行的背景下,从各国央行疯狂增加黄金战略储备,成为国际市场的绝对多头。

数据显示,截至2024年3月底,全球黄金储备前十国家(美国、德国、意大利、法国、俄罗斯、中国、瑞士、日本、印度、荷兰)的黄金储备为24260.63吨,较2月份上升15.58吨,连续17个月增加,主要增持的国家为中国和印度。

除了全球各大央行增配黄金储备外,还有国际大鳄在豪赌。

亿万富翁投资者、美国对冲基金绿光资本掌门人大卫·艾因霍恩正在增加对黄金的押注,他认为美联储将无法控制通胀,并被迫比预期更长时间维持其限制性货币政策。据了解,绿光资本一直在积极买入全球最大的黄金交易所交易基金——SPRDGoldShares(GLD)。

艾因霍恩表示:“我们持有的黄金远不止在GLD的仓位。我们还持有实物金条,黄金是非常重要的投资之一。美国整体货币和财政政策存在问题,如果这两项政策都过于宽松,我认为赤字最终会成为一个真正的问题。投资黄金是我们对冲未来可能出现不利局势的一种方式。”

黄金未来还能涨吗?

历史上,每轮黄金大牛市的出现,均离不开黄金货币属性走强,反映的是国际货币体系各方势力的此消彼长。2018年以来,国际地缘形势日趋复杂,中美博弈、俄乌冲突、巴以问题持续涌现,全球进入“去美元化”过程,表现为美元外汇储备下降、黄金储备上升。展望未来,黄金价格仍在上涨通道中。

1、美联储降息预期

美联储降息预计只是时间问题,短期来看,美债利率回落趋势较强,对金价形成向上支撑。2024年影响美债利率走势最关键因素是美国经济、通胀问题以及美联储货币政策走向。

短期看,美国通胀风险反复制约降息时点的开启,但高利率环境下,美国经济降温仍是主要趋势,叠加美债供给压力缓解,美债利率中枢下行是大方向。

结合近期美联储票委表态“由鹰向鸽”切换,降息周期开启仅是时间问题。从点位看,4.2%-4.3%或是本轮10Y美债利率震荡顶部区间,美债利率步入下行通道概率较大,将推动黄金投资需求升温。复盘2007年和2019年两轮降息周期,黄金价格在美联储降息前均上涨明显。

2、全球大选年地缘扰动催化各国央行购金

2024年或将成为有史以来最大的选举年。据不完全统计,2024年全球范围内将有70多个国家和地区举行选举,覆盖了世界近一半人口、近50%的经济总量,其中美国、俄乌、印度等各地选举尤为引人注目。这些国家政权更迭、政策调整,将带来较大不确定性,地缘摩擦或增加。因此,大选年避险需求增多,也在持续催化各国央行购金。